Dengan polis ini harga pertanggungan sengaja dibatasi karena
menurut calon tertanggung tiap kerugian yang timbul dari bahaya tertentu tidak
mencapai 100% nilai resiko tersebut. Dengan demikian tertanggung tidak perlu
membayar premi untuk keseluruhan value resiko, karena SI yang ditetapkan lebih
rendah dari total value. Walau demikian rate yang dikenakan akan lebih besar
dari normal, yaitu yang biasa dikenakan untuk SI sejumlah tsb dengan penutupan
biasa.
Oleh karenanya pada awal penutupan, tertanggung tetap harus
mencantumkan declared value di samping menetapkan SI. Declared value ini
menggambarkan total value resiko sehingga akan diketahui proporsi SI terhadap
declared vaue yang dapat digunakan untuk menentukan rate premium untuk first
loss basis insurance tsb.
Bila terjadi kerugian, max liablity penanggung adalah sebesar
SI, tanpa memperhatikan Total Value at Risk (VAR).
Biasanya first loss diterapkan untuk theft insurance, karena dalam
banyak kasus, barang-barang yang akan diambil terlalu berat untuk diangkut
pencuri sehingga tidak mungkin diambil semua
Ada 4 metode perhitungan premi first loss:
1
Total Value
= 10000
Normal rate = 5 0/00
Full value premium = 10000 X 5 0/00 = 50
*SI = 5000 (50% total value)
Rate first loss = 7.5 0/00
Premi first loss = 5000 X 7.5 0/00 = 37.5
*SI = 3000 (30% total value)
Rate first loss = 1%
Premi first loss = 3000 X 1% = 30
2
Dengan
menetapkan persentase dari full premium sesuai dengan proporsi SI terhadap
total value
Contoh:
SI = 75% full value Premi = 90% full
premium
SI = 50% full value Premi = 70% full premium
SI = 25% full value Premi = 50% full premium
3
Dengan
menetapkan mean (rata-rata) 2 premi, yaitu premi untuk total /full value dan
untuk SI yang menggambarkan total value
Contoh:
Total value 10000, premi = 4.5 0/00 = 45
Total value 5000, premi = 5 0/00 = 25
Premi untuk SI di bawah 5000 = 45 + 25 /2
= 35
4
Bila SI
kurang dari 20% total value, maka perhitungan premi adalah dengan menggunakan
flat premium
Contoh:
Total value = 50000
SI = 2000 (4% dari total value)
Full premium = 25 0/00
First loss rate = 5 0/00
First loss premium = 5 0/00 X total value
=
5 0/00 X 50000 = 25
Penetapan average dalam first loss policies
dikenakan atas declared value, bukan berdasar dari SI
Rumus
= Declared Value x Loss
Value
at Risk
Special perils yang bisa ditutup dengan
first loss;
1.
Sprinkler Leakage
2.
Impact
3.
Storm, tempest
4.
Architect’s fee
5.
Bursting of pipes, watertanks/apparatus
Underwriting factors untuk first loss:
1
total value dari stock keseluruhan
2
jumlah SI yang dipilih tertanggung dan proporsinya
terhadap total value
3
underwriter’s opinion (berdasarkan surveyor’s advice0
atas masximum probable loss (MPL)
contoh ; MPL
= 10%
SI
= 10% x total value of smoi
Manfaat
first loss:
Tidak menyia-nyiakan premi untuk suatu jumlah yang lebih dari
jumlah kerugian maksimum yang mungkin terjadi. Walaupun rate lebih tinggi dari
normal, namun jumlah premi yang dibayarkan masih lebih kecil daripada bila
mempertanggungkan total value.
FIRST LOSS POLICY INSURANCE - Polis Asuransi kerugian Pertama
4/
5
Oleh
sudarno hardjo
Posts
