Kata "insuretech"
adalah prnggabungan dari kata "asuransi" dan "teknologi."
Ini mewakili persimpangan asuransi dan teknologi dalam hampir semua bentuk.
Insuretech adalah kata yang berguna dalam industri asuransi, seperti industri
lainnya, asuransi menjadi lebih bergantung pada platform dan alat digital.
InsureTech atau Tech Insurance adalah Teknologi dan plattform yang membantu mengoptimalkan salah satu prinsip kesuksesan atau persyaratan asuransi. Dengan ekstensi perusahaan mana pun yang menyediakan asuransi melalui keterlibatan teknologi dengan cara yang berpusat pada pengguna.
Insurtech mengacu pada penggunaan inovasi teknologi yang dirancang untuk menekan penghematan dan efisiensi dari model industri asuransi saat ini. Insurtech adalah kombinasi dari kata "asuransi" dan "teknologi," yang terinspirasi oleh istilah fintech.
Keyakinan yang mendorong perusahaan asuransi dan investasi oleh pemodal ventura di Didunia Maya adalah bahwa industri asuransi harus siap untuk inovasi Insurtech. Saat ini perusahaan asuransi besar sedang menjajaki namun kurang memiliki insentif untuk mengeksploitasi, seperti menawarkan polis yang sangat disesuaikan dengan pelanggan dan menggunakan aliran data dari perangkat berkemampuan Internet untuk secara dinamis menetapkan harga premi berdasarkan perilaku yang diamati.
Memahami Insurtech
Asuransi adalah bisnis
lama, salah satu bisnis finansial tertua dan cenderung menguntungkan mereka
yang berkantong tebal dan memiliki pengalaman panjang di pasar. Secara tradisional, tabel aktuaria yang luas digunakan untuk menugaskan
pencari kebijakan pada kategori risiko.
kemudian
disesuaikan dalam grup sehingga
cukup banyak orang disatukan untuk memastikan bahwa, secara keseluruhan,
kebijakan menguntungkan bagi perusahaan atau prinsip yang digunakan adalah hukum bilangan
besar.
Pendekatan ini tentu saja menghasilkan beberapa orang membayar lebih dari yang seharusnya dibayarkan hal ini didasarkan pada tingkat dasar data yang digunakan untuk mengelompokkan orang.
Sedangkan dengan menggunakan Insurtech dapat menangani masalah data dan analisis ini secara langsung. Menggunakan input dari semua perilaku perangkat seperti pelacak GPS, android aktivitas di pergelangan tangan, perusahaan-perusahaan asuransi membangun pengelompokan risiko yang digambarkan dengan lebih baik dan memungkinkan produk diberi harga yang lebih kompetitif.
Meskipun
banyak dari inovasi ini sudah lama tertunda, ada alasan mengapa perusahaan
asuransi yang sudah ada sangat enggan untuk beradaptasi. Asuransi adalah industri
yang sangat diatur dengan banyak lapisan hukum yurisdiksi yang harus
dihadapi. Karena itu, perusahaan-perusahaan besar bertahan selama ini dengan
sangat berhati-hati, dan telah membuat mereka menghindar dari bekerja dengan
startup apapun, apalagi startup
di industri mereka sendiri karena industri
yang sangat stabil.
Ada yang mengatakan, karena lebih banyak startup
insurtech mengumpulkan minat konsumen dengan model yang disempurnakan dan
pendekatan yang user-friendly, mereka mungkin menemukan bahwa pemain lama yang
hangat dengan ide insurtech dan menjadi tertarik untuk membeli beberapa
inovasi.
Persyaratan baru untuk Solusi
yang lebih baik
Salah
satu definisi inovasi adalah penerapan solusi yang lebih baik yang memenuhi
persyaratan baru. Apa persyaratan baru dari perusahaan asuransi adalah :
· Kelincahan
dan kepercayaan diri dalam membawa produk baru ke pasar dengan solusi langsung
dari awal Polis hingga klaim. Semuanya baik dan bagus memiliki ide untuk produk
asuransi baru di sektor baru, tetapi bisakah bisnis dikelola secara skala
efisien?
· Kepatuhan
otomatis dengan peraturan lokal dan kontrol global dalam lanskap peraturan yang
selalu berubah.
· Kemampuan
multi-channel yang mengalir dengan mulus, termasuk saluran broker dan saluran
langsung.
· Menggabungkan
jalur pribadi dengan jalur komersial dan lainnya, jalur yang jelas untuk
peluang cross-selling dan loyalitas pelanggan yang berharga.
Jelas
bahwa mengembangkan alat penjualan baru dan saluran distribusi baru hanya
menyelesaikan aspek front-end dari persyaratan ini. Sebagai contoh inovasi
InsureTech dan mengeksplorasi pada asuransi mikro, seperti berikut ini :
1. Artificial Intelligence (AI) and Machine
Learning
Kemajuan dalam Artificial Intelligence (AI) dan Machine Learning memungkinkan untuk meningkatkan set data baru dan tidak terstruktur.
perusahaan
asuransi online menggunakan Machine Learning untuk menyesuaikan harga produk
untuk pengecer online,
meningkatkan pembelian konsumen untuk mengukur risiko individu seputar
pengembalian dan jaminan.
Dengan
lebih sedikit sumber data yang tersedia
seperti histori kredit,
penggunaan online, dan sistem KTP nasional, pasar
yang sedang berkembang harus semakin kreatif dalam mengidentifikasi dan
meningkatkan set data unik. Jenis data baru, seperti penggunaan ponsel dan
media sosial sudah digunakan untuk memperluas penawaran kredit ke konsumen yang
sebelumnya tidak termasuk.
Potensi
yang signifikan juga ada di seluruh rantai nilai asuransi mikro, di mana AI
dapat membantu meningkatkan pemodelan risiko, penetapan harga, frekuensi
pengumpulan, akuisisi pelanggan, distribusi, dan lainnya. Misalnya, data
perilaku melalui catatan panggilan dan media sosial dapat digunakan untuk
mengidentifikasi indikator kecenderungan konsumen untuk mengambil asuransi dan
terus membayar premi, serta mengoptimalkan saluran distribusi dan strategi
pemasaran. AI juga dapat digunakan untuk meningkatkan pemrosesan klaim, klaim
yang ditangani dan dibayar dalam tiga detik semata-mata melalui AI, dari
triase, melalui mitigasi penipuan, hingga pembayaran melalui jaringan internet
2.
Chatbots
Terkait erat dengan AI dan Machine Learning adalah chatbots. Ketika mempertimbangkan distribusi produk asuransi mikro, sering ada pergumulan antara pendekatan sentuhan rendah teknologi komunikasi seluler yang digunakan untuk mengirim teks antara ponsel dan program aplikasi dalam jaringan,.
yang dapat menjadi kunci untuk menjaga kelangsungan hidup produk-produk premi rendah, dan pendekatan sentuhan tinggi seperti agen, yang penting untuk membangun pemahaman dan kepercayaan konsumen. Chatbots memberikan peluang menarik di antara model-model ini.
3. Peer-to-Peer (P2P)
P2P umumnya digunakan untuk
menggambarkan produk seperti rotasi tabungan dan asosiasi kredit yang
mengelompokkan individu menjadi kelompok. P2P bukan konsep baru di pasar negara
berkembang, namun teknologi seperti media sosial dan telepon pintar memiliki
kemampuan untuk membuat struktur grup baru yang dapat membuat transaksi lebih
transparan, meningkatkan keamanan pembayaran, dan menyediakan cara-cara baru
untuk terhubung ke rekan-rekan mereka .
Apa itu Asuransi Peer-to-Peer (P2P)
Asuransi Peer-to-Peer (P2P) adalah jaringan berbagi risiko di mana sekelompok individu menyatukan premi mereka untuk memastikan terhadap risiko.
Asuransi
Peer-to-Peer memitigasi konflik yang secara inheren timbul antara penanggung
tradisional dan pemegang polis ketika penanggung menyimpan premi yang tidak
dibayarkan dalam klaim. Asuransi P2P juga dapat disebut sebagai "asuransi
sosial."
Memecah Asuransi Peer-to-Peer
(P2P)
Permintaan
akan layanan yang lebih mudah diakses dan berbiaya rendah di industri keuangan
telah menghasilkan sejumlah alat berbasis teknologi yang diprakarsai oleh
perusahaan fintech. Sektor asuransi tidak ketinggalan dari dorongan teknologi
yang mengubah cara konsumen dan perusahaan berhubungan satu sama lain.
Insurtech, inovasi teknologi dalam asuransi, telah memperkenalkan alat bagi
pemegang polis untuk memiliki akses mudah ke pertanggungan asuransi dengan
biaya lebih rendah daripada kebijakan tradisional. Penggabungan konsep fintech
seperti platform crowdsourcing dan jejaring sosial menyebabkan gerakan Asuransi
Peer-to-Peer (P2P).
Asuransi
Peer-to-Peer (P2P) vs. Asuransi Tradisional
Model asuransi tradisional mengumpulkan sejumlah besar orang asing dengan cakupan yang sama. Underwriter menggunakan informasi profil yang disediakan oleh masing-masing individu ini untuk membuat analisis risiko individu. Informasi seperti usia, hobi, dan riwayat medis digunakan untuk menentukan premi yang akan dibayarkan oleh setiap pemegang polis. Premi mencakup biaya mengasuransikan individu dan memberikan jaminan kepada tertanggung bahwa jika terjadi kerugian, ia akan ditanggung. Kumpulan mencakup individu dengan profil risiko berbeda, dengan anggota berisiko rendah membayar lebih sedikit dalam premi untuk jenis pertanggungan yang sama.
Jika satu atau lebih anggota atau
pemegang polis mengalami peristiwa bencana, dana dari kumpulan digunakan untuk
menutupi pihak yang terkena dampak. Perusahaan asuransi mempertahankan jumlah
kelebihan di kumpulan pada akhir periode pertanggungan sebagai bagian dari
pendapatannya. Karena keuntungan memberi insentif bagi sebagian besar
perusahaan asuransi, terjadi konflik antara perusahaan asuransi dan tertanggung
ketika premi yang tidak digunakan tidak dikembalikan.
Model asuransi P2P berbeda dari
model tradisional dalam beberapa cara.
1. Asuransi
Kumpulan terdiri dari teman, anggota keluarga, atau individu dengan minat yang
sama yang bekerja sama untuk saling berkontribusi atas kerugian satu sama lain.
Dengan memilih anggota kumpulan seseorang, tertanggung bertanggung jawab atas
profil risiko grup. Teknik seleksi ini akan memotivasi seseorang untuk memulai
kumpulan yang memiliki hasil berisiko rendah, dan karenanya, biaya rendah untuk
anggota. Selain itu, dengan mengumpulkan dana premium dengan kenalan yang
dikenal, asuransi P2P mempromosikan transparansi dalam operasinya. Setiap
anggota tahu siapa yang ada di grup, siapa yang mengajukan klaim, dan berapa
banyak uang yang ada di kumpulan. Akhirnya, model P2P memecahkan bahaya moral
yang terkait dengan perlindungan asuransi tradisional. Ketika anggota berbagi
afinitas yang sama dan saling mengenal secara sosial, ada disinsentif untuk
mengajukan klaim palsu atau tidak perlu.
2. Setiap dana yang tersedia di kumpulan ketika periode cakupan berakhir dikembalikan kepada anggotanya. Ini menghilangkan masalah yang dimiliki pemegang polis dengan asuransi tradisional ketika insentif kedua belah pihak tidak selaras.
Juga,
kumpulan P2P diasuransikan oleh reasuradur, sehingga ketika suatu kelompok
mengalami klaim dalam jumlah yang melebihi premi yang dibayarkan, reasuradur
menutupi kelebihan dana premi yang tersedia.
Pool
Asuransi Peer-to-Peer (P2P)
Penyedia
asuransi P2P berbeda beroperasi dengan cara berbeda. Beberapa kumpulan hanya
mencakup jenis asuransi tertentu, seperti asuransi mobil. Yang lain
mengharuskan anggota memiliki penyebab yang sama seperti dukungan untuk kanker
ovarium. Beberapa kelompok bahkan menerapkan alat crowdfunding untuk memastikan
cuti sakit satu sama lain. Beberapa penyedia mengembalikan uang premi yang
tidak digunakan ke anggota kumpulan individu. Lainnya memberikan premi yang
tidak diklaim kepada organisasi amal atau alasan yang menyatukan pemegang
polis. Sejumlah kecil penyedia menggunakan Bitcoin sebagai mata uang pembayaran
mereka.
Sifat
inovatif asuransi P2P telah menghadirkan beberapa tantangan bagi regulator
asuransi yang menganggap model P2P berbeda dari yang tradisional. Kekhawatiran
serupa di seluruh badan pengawas yang melihat teknologi mengganggu norma
tradisional di industri keuangan telah memunculkan kelompok perusahaan baru
bernama Regtech. Regtech menggunakan teknologi inovatif untuk membantu
perusahaan dan industri mengambil bagian dalam kemajuan digital secara efisien
mematuhi regulator industri
4. Perlindungan Berdasarkan Permintaan
Konsumen yang baru muncul lebih suka membeli barang-barang dalam jumlah kecil dibandingkan dengan yang tidak sering dalam jumlah besar karena aliran pendapatan yang tidak teratur dan kebutuhan yang bersaing.
Hal ini
menyebabkan penawaran dalam ukuran "sachet", atau tren pemasaran
sachet. Dalam asuransi mikro misalnya, produk yang menawarkan polis jangka
pendek sering dibayarkan dalam jumlah harian, mingguan, atau bulanan.
Preferensi ini dapat
diterjemahkan menjadi asuransi "sesuai permintaan" yang dihidupkan
atau dimatikan tergantung pada kebutuhan konsumen. Asuransi kecelakaan jangka
pendek di mana orang membeli kartu awal atau mengirim SMS untuk mengaktifkan perlindungan.
Seiring dengan peningkatan penetrasi smartphone di pasar negara berkembang,
peluang tambahan dapat dibuka untuk perlindungan yang sama atas rumah, ternak,
dan aset lainnya untuk konsumen berpenghasilan rendah.
5. Internet of Things (IoT)
Perangkat IoT, mulai dari
perangkat yang dapat dipakai hingga perangkat telematika kendaraan (sistem
kendaraan yang memfasilitasi dan meningkatkan fitur navigasi, keselamatan dan
komunikasi), dengan cepat menjadi bagian rutin dari rutinitas harian banyak
orang. IoT memiliki salah satu peran paling jelas dan paling berdampak untuk
dimainkan dalam asuransi selama bertahun-tahun ke depan. Penanggung
memanfaatkan perangkat IoT untuk memanen data, mengurangi risiko, menyesuaikan
komunikasi dengan pelanggan, dan meningkatkan pengalaman pelanggan secara
keseluruhan.
Tren ini hanyalah puncak gunung es dari apa yang terjadi di InsureTech, namun mereka memberikan sekilas ke masa depan asuransi mikro. Ini adalah masa depan di mana teknologi sepenuhnya dimanfaatkan untuk memungkinkan jenis produk baru yang memenuhi kebutuhan konsumen, untuk memberikan pengalaman pelanggan yang lebih baik, dan pada akhirnya untuk memasukkan dan melindungi lebih banyak konsumen yang muncul.
Digitize
atau Mati
Untuk
mendapatkan manfaat dari teknologi data dan analitik, perusahaan asuransi harus
bertindak sekarang. Mengambil pendekatan reaktif alih-alih proaktif bisa
membahayakan jangka panjang.
Tetapi melempar
teknologi terbaru ke masalah tanpa menyesuaikan proses yang menyertainya
bukanlah jawabannya.
Akankah Anda Bertahan dari Gangguan
InsureTech yang Hebat?
Banyaknya data dan teknologi analitik
menciptakan ancaman dan peluang bagi perusahaan asuransi. Dalam asuransi, siapa
pun yang memegang data, memegang kekuasaan. Itu karena data adalah kunci untuk
penilaian risiko dan Underwriting yang efektif.
Big Data dan analitik memaksa perusahaan
asuransi untuk menyesuaikan proses mereka ketika datang untuk mengumpulkan dan
menggunakan data. Dengan perluasan Internet of Things, teknologi sensor,
pembelajaran mesin dan kecerdasan buatan, ada lebih banyak informasi yang
tersedia daripada sebelumnya.
Banyaknya data dan teknologi yang digunakan untuk menangkap dan mendorong gangguan besar dalam struktur hubungan industri asuransi. Sebagai pengumpul tradisional dan penjaga sejumlah besar data, perusahaan asuransi menghadapi ancaman dari pesaing baru yang mengerti teknologi yang dapat beradaptasi dengan perubahan lebih cepat.
“Ada tren yang sangat kuat yang datang
bersama-sama dan menyebabkan gangguan industri yang serius. Itu bisa menjadi
ancaman besar, tetapi jika perusahaan asuransi mulai merespons sekarang dan
merangkul perubahan, itu juga bisa menjadi peluang,
Para
teknolog, ilmuwan data, dan penyokong modal mereka yang berkantung tebal
melompat dengan kedua kaki. Meskipun tidak memiliki keahlian asuransi, mereka
melihat peluang besar untuk memanfaatkan data yang dibutuhkan perusahaan
asuransi. Dengan melakukan itu, mereka menghadirkan ancaman bagi perusahaan
asuransi tradisional, terutama perusahaan kecil dan menengah yang kekurangan
penyimpanan data besar mereka sendiri.
Tidak
banyak perusahaan Insuretech sebenarnya ingin berada di asuransi, Ini adalah industri yang sangat diatur yang
membutuhkan banyak modal, dan hanya sedikit yang benar-benar mengambil risiko.
Tetapi mereka memposisikan diri sebagai penyedia data.
Distribusi adalah bidang fokus utama bagi banyak perusahaan rintisan Insuretech. Secara khusus, para pemain baru berpikir mereka dapat melenyapkan broker untuk akun kecil dan menengah.
Tetapi ada cara lain bahwa teknologi dapat mengubah distribusi asuransi secara mendalam.
Original Equipment Manufacturer (OEM), terutama dalam kasus mobilitas yang terhubung dengan IoT', adalah salah satu contoh ancaman persaingan baru terhadap distribusi tradisional. Alih-alih menyediakan jaminan otomatis melalui operator tradisional, mereka mungkin mencoba untuk menangkap lebih banyak margin dengan bermitra dengan startup InsureTech.
“Katakanlah, misalnya, perusahaan InsureTech muda membangun aplikasi hebat dan menjualnya kepada reasuradur. OEM dapat memutuskan mereka ingin menawarkan itu sebagai penawaran paket bernilai tambah bagi pelanggan mereka.
“Dengan melakukan itu, mereka memotong
perantara, menghemat biaya, dan menciptakan pengalaman digital yang lebih
modern untuk pelanggan mereka.
Asuransi lain dapat mengambil taktik serupa dengan label putih produk mereka dan menjualnya melalui perusahaan InsureTech untuk memangkas biaya dan memperluas pangsa pasar mereka.
Posts
